投資的選擇

　　第六課 投資的選擇

　　第一框    存款儲蓄和商業銀行

　　考點32：儲蓄存款的含義、利息的含義和計算方法------------便捷的投資           （了解）

　　（1）存款儲蓄的含義：

　　（2）利息的含義及其計算。人們儲蓄存款的目的各不相同，但都能獲得利息。利息是人們從儲蓄存款中得到的唯一收益，是銀行因為使用儲蓄存款而支付的報酬，是存款本金的增值部分。

　　利息的多少取決于三個因素：本金、存期和利率水平。利息的計算公式為：利息=本金×利率×存款期限。

　　利率的含義、表示方法：P53    （當前儲蓄存款利息率為5）

　　注：（1）我國利率是由中國人民銀行（總行）擬定，經國務院批準后公布。

　　（2）貸款利率總是高于存款利率，銀行利潤=貸款利息-存款利息-銀行費用。

　　（3）利率是國家宏觀調控的重要杠桿之一，是調節貨幣供應量的重要工具、

　　①如何調節：調整存款利率、貸款利率→調節存款量、貸款量→調節流通中的貨幣量。

　　②一般來說，通貨膨脹下，提高存、貸款利率，以減少流通中的貨幣量。通貨緊縮則反之。

　　（3）我國存款儲蓄的種類。

　　比較定、活期儲蓄的投資特點和作用：P53

　　特點和優點

　　作用

　　活期儲蓄

　　存取期限活、存取數量活、存取次數活、收益較低

　　最大限度地吸收社會閑散資金，方便儲戶小額資金的存入和使用。

　　定期儲蓄

　　儲蓄形式多（4種）、存期固定、存期長則利率高、收益較高

　　積累性強，適合人民群眾節余款和積少成多的大宗用款的存儲需要。

　　定期儲蓄可提前支取，必須一單（存單）一證（身份證），并且按照活期存款利率支付利息。

　　（4）存款儲蓄的投資特點

　　靈活方便，但作為投資方式，其收益是比較低的，與此相對應，風險性較低。但不等于沒有風險，比如在通貨膨脹情況下，存款也可能貶值。

　　（5）公民存款儲蓄的作用：為國家積累資金，支援現代化建設；調節市場貨幣流通；有利于培養科學合理的生活習慣，建立文明健康的生活方式。

　　考點33：商業銀行的主要業務                                   （了解）

　　（1）商業銀行的含義及分類

　　商業銀行是指經營吸收公眾存款、發放貸款、辦理結算業務，并以利潤為主要目標的金融機構。

　　（2）商業銀行的主要業務

　　存款業務——存款是銀行對存款客戶的負債。這項業務是商業銀行的基礎業務。

　　貸款業務——主體業務，是銀行利潤的主要來源；

　　結算業務-----結算業務是商業銀行為社會經濟活動中發生的貨幣收支提供手段與工具的服務，銀行對此收取一定的服務費用。除上述三大業務外，商業銀行還為我們提供債券買賣及兌付、代理買賣外匯、代理保險、提供保險箱等服務……

　　（3）銀行在我國的經濟發展中具有巨大的作用。第一，為我國經濟建設籌集和分配資金，是再生產順利進行的紐帶。（蓄水池） 第二，能夠掌握和反映社會經濟活動的信息，為企業和國家作出正確的經濟決策提供必要的依據。（寒暑表或氣象站）第三，對國民經濟各部門和企業的生產經營活動進行監督和管理，以優化產業結構，提高經濟效益。（調節器）

　　注：按照銀行的性質和職能劃分，我國現階段的銀行分為中央銀行、商業銀行、政策性銀行三類。

　　1.中央銀行中國人民銀行是我國的中央銀行。①性質：中國人民銀行是在國務院領導下，制定和實施貨幣政策的國家機關，是我國政府的組成部分彎，是我國銀行金融機構的領導者。   ②職能 ：依法制定和實施貨幣政策，是國家宏觀調控的重要工具；發行人民幣，管理人民幣流通；經理國庫；持有、管理、經營國家外匯儲備、黃金儲備。

　　2.商業銀行：①性質：是企業法人，以銀行利潤為主要經營目標。②銀行利潤=貸款利息—存款利息—銀行費用。③我國目前有五大國家級商業銀行：中國工商銀行、中國農業銀行、中國銀行、中國建設銀行和交通銀行。

　　3.政策性銀行：①性質：向國家大型基本建設和大宗進出口貿易提供國家政策性專項貸款的專業銀行。②目的：建立健全國家宏觀調控體系。③我國目前有三家政策性銀行：中國國家開發銀行、中國農業發展銀行、中國迸出口銀行。

　　4.我國的金融監管體制。我國目均前已形成由銀監會、證監會和保監會分工明確、互相協調的金融監管體制。

　　考點34、股票的含義和特點（了解）

　　（一）、股票——高風險、高收益同在

　　1、股票的含義（性質）及股東的權利：P56

　　（1）股票是股份有限公司在籌集資本時向出資人出具的股份憑證。股票代表其持有者（即股東）對股份公司的所有權。這種所有權是一種綜合權利，如參加股東大會、投票表決、參與公司的重大決策、收取股息或分享紅利等。

　　（2）股東在向股份有限公司參股投資取得股票后，不能要求公司返還其出資。如要改變股東身份，要么等公司的破產清盤，要么將股票轉售給第三人。經國家證券管理部門審批同意后，股票一般可以在股票市場上交易，這種流通性是股票生命力所在。

　　注：只有股份有限公司才能發行股票。

　　2、股票投資特點：（流動性、收益性、安全性）是一種所有權憑證；是一種不可退還的永久性證券；股票的交易價格和股票的票面金額是不同的；股票具有風險性

　　3、股票價格及影響股票價格的因素

　　（1）股票價格：通常總是大于或小于它的票面金額。股票價格的高低，一般取決于兩個基本因素：預期股息和銀行存款利息率。股票價格與預期股息成正比，與銀行存款利息率成反比。計算公式：股票價格=預期股息/銀行存款利息率

　　（2）影響股票價格的因素：股票上市以后，受公司經營狀況、供求狀況、銀行利率、大眾心理等多種因素的影響，股票價格因此常常波動而偏離發行價格。

　　4、股票投資收入的來源（兩部分）：

　　一部分是股息和紅利收入，即股票持有人作為股東享有的定期從股份公司取得的利潤分配收入。公司只有盈利，才能分配股息和紅利。如果公司破產倒閉，股東不但不能獲得收入，反而要賠本，這就是購買股票的一種風險。

　　投資股票的另一部分收入來源于股票價格上升帶來的差價，這種收益有時很高。由于股票價格要受到諸如公司經營狀況、供求關系、銀行利率、大眾心理等多種因素的影響，其波動有很大的不確定性。正是這種不確定性，有可能使股票投資者遭受損失。價格波動的不確定性越大，投資風險也越大。因此，股票是一種高風險的投資方式。

　　5、作用：（意義）股票市場的建立和發展。對搞活資金融通，提高資金使用效率，籌措建設資金，促進企業改革和發展，具有重大意義。